Благодаря наличию нормативной базы биткоин-ETF предоставляет потенциальным инвесторам простой, прозрачный и безопасный способ инвестирования. Несмотря на стратегии торговли на криптобирже то, что на долю золотых ETF приходится лишь небольшая часть мирового предложения золота, они оказали существенное влияние на динамику торговли золотом, обеспечив увеличение объема и ликвидности рынка. Проводя параллели, можно предположить, что спотовый ETF на биткоин также может послужить более широкому признанию биткоина и повысить его ликвидность.

Пошаговое Руководство По Инвестированию В Криптовалютные Etf И Фонды

Криптовалютные ETF работают как традиционные, задача которых обычно заключается в отслеживании разных биржевых финансовых инструментов. Крипто-ETF могут мониторить как одну криптовалюту, например, биткоин или эфириум, так и корзину из нескольких цифровых монет. ETF — это классическая биржевая структура, работающая в традиционной финансовой системе. Кроме того, это высоколиквидный инвестиционный инструмент, который можно быстро разместить на крупных фондовых биржах. Многие крупные инвесторы не рискуют приобретать цифровые активы напрямую из-за недостаточной правовой базы и сложностей, связанных с их хранением. Вместо этого https://www.xcritical.com/ они могут покупать акции фонда ETF, которые способны стать удобным способом инвестирования в криптовалюты.

Биткойн-стратегия Proshares Etf

В ответ фонд выпускает новые корзины акций и поставляет их уполномоченным участникам. Одновременно фонд пополняет запасы биткоинов, так что пул его биткоинов в управлении растет по мере того, как в него вливаются новые инвесторы. По сути, спотовые биткоин-ETF — это трасты, которые управляют резервами биткоинов и выпускают акции (паи). Фирмы-маркетмейкеры постоянно покупают и продают акции этих ETF, улавливая крошечные расхождения между актуальной ценой акций и тем, какой должна быть их цена, основанная на стоимости биткоина. Запуск первых ETF на биткоин в США дал крипторынку мощный приток капитала в начале 2024 года и стал одним из катализаторов роста биткоина. С приходом новой администрации в США многие инвесторы и компании ожидают одобрения фондов для большего числа криптовалют.

Как и стандартные ETF, отслеживающие акции или товары, криптовалютные ETF позволяют торговать на обычных фондовых рынках, а значит, ими могут пользоваться больше людей. Торговать криптовалютами с помощью ETF проще, потому что вам не нужно управлять цифровыми кошельками или решать сложные вопросы на криптовалютных биржах. Комиссией ценным бумагам и биржам США (SEC) уже одобрены к торговле восемь криптовалютных ETF – еще немалое количество заявок находятся на рассмотрении. Количество биржевых инвестиционных фондов (ETF), обеспеченных криптовалютой, постепенно растет и может стать еще одним своеобразным `мостом` для инвесторов для входа на рынок. Пока на середину 2022 г власти со всего мира неторопливо рассматривают законопроекты о регулировании криптовалют, крупные фонды, инвестирующие в цифровые валюты, стремятся запустить ETF в различных юрисдикциях. Для инвесторов, желающих понять, как инвестировать в криптовалютные ETF, процесс прост и понятен.

ETF (Exchange-Traded Fund) — это биржевой инвестиционный фонд, торгуемый на фондовых биржах подобно акциям. Криптовалютный ETF — это разновидность такого фонда, который ориентируется на цифровые валюты или связанные с ними активы. По сути, этот фонд дает возможность получать прибыль от движения курса криптовалют без необходимости покупать и хранить саму криптовалюту напрямую. Инвесторы могут покупать спотовые криптовалютные ETF, которые держат саму криптовалюту (например, Bitcoin или Ethereum) вместо того, чтобы полагаться на фьючерсные контракты или другие производные инструменты. Эти биржевые инвестиционные фонды (ETF) держат физический запас цифрового актива, чтобы попытаться соответствовать цене монеты в реальном времени. Когда инвесторы покупают спотовый криптовалютный ETF, они получают доступ к самой криптовалюте.

• Если же он будет одобрен, это может «открыть ящик Пандоры» и привести к появлению на рынке других ETF на основе мемкоинов, таких как PEPE и FWOG.
• Аналитики связывают приток в ARK и другие фонды с возвращением розничных инвесторов к рискованным активам.
• Две крупные финансовые компании — BlackRock и Fidelity — подали заявки на собственные ETF для биткоина, и это стало большим событием для крипторынка.
• Криптовалютные ETF открывают перед инвесторами новые возможности для получения доступа к рынку цифровых активов, снижая некоторые риски и технические сложности по сравнению с прямой покупкой криптовалют.

Кроме того, поскольку ETF является держателем реальной криптовалюты, инвесторам проще получить доступ к ней, не сталкиваясь с трудностями, связанными с обработкой и защитой цифровых активов. Однако спотовым криптовалютным ETF нужны надежные способы хранения цифровых активов и одобрение правительства, чтобы обеспечить их безопасность. На данный момент спотовые криптовалютные ETF имеют проблемы с регулирующими органами и не так популярны, как фьючерсные ETF. Биткоин-ETF позволяет инвесторам на традиционных рынках получать доступ к биткоинам в регулируемом пространстве. Все это может поспособствовать широкому распространению криптовалют как класса активов среди институциональных инвесторов.

Хотя формат биржевого фонда и уменьшает ряд технических или операционных проблем (например, сохранение ключей), он не может нейтрализовать колебания рынка или законодательные изменения, характерные для этой отрасли. Работа криптовалютного ETF во многом припоминает механику обычных биржевых фондов. Фонд или компания-эмитент приобретает (непосредственно или косвенно) определенные криптоактивы. Далее на основе этих резервов (или фьючерсных контрактов, опционов и т.п.) создается ценная бумага – ETF, которую потом торгуют на регулируемой бирже (NYSE, Nasdaq и т.п.).

Теперь управляющие активами начинают проверять границы допустимого с точки зрения регулирования, подавая заявки на создание ETF для некоторых из самых узнаваемых мемкоинов. Аналитики Bloomberg дают умеренно положительный прогноз на одобрение XRP ETF — 65%. ✔️ Не требуют физического хранения BTC/ETH, но могут отличаться от реального рынка. Совокупный приток средств в эти продукты достиг $5,four млрд, установив абсолютный рекорд для инвестиционных инструментов этого класса. В нижней части рейтинга расположились Grayscale Bitcoin Mini Belief ETF (BTC), 2x Ether ETF (ETHU) и Defiance Every Day Goal 2x Lengthy MSTR ETF (MSTX).

Среди прочих выделяется ETF от Grayscale, который берет комиссию в размере 1,5%, что заметно выше, чем у других участников. Однако модель выкупа в натуральной форме стала предметом беспокойства регуляторов и камнем преткновения в переговорах между компаниями-эмитентами и SEC в конце 2023 года. Опасения были связаны с тем, что уполномоченные участники являются зарегистрированными брокерами-дилерами на американском фондовом рынке, а законы не позволяют брокерам-дилерам работать с криптовалютами. Многие из новых ETF вынуждены полагаться на третьих лиц, которые по необходимости осуществляют фактические покупки или продажи биткоинов.

“Pure” означает отсутствие дополнительных производных инструментов или хеджирования. Аналитики связывают приток в ARK и другие фонды с возвращением розничных инвесторов к рискованным активам. Подъем интереса к мем-акциям и волатильным бумагам напоминает бум 2020–2021 годов. Теперь более 5% от общего предложения биткоинов удерживаются ETF, а eleven американских ETF Bitcoin даже превзошли предполагаемые 1,1 миллиона BTC, удерживаемых Сатоши Накамото. Биткоин-ETF стали важным финансовым инструментом, который преодолевает разрыв между традиционными способами инвестирования и стремительно развивающимся крипторынком.

Четыре крупнейших ETF по объему притока капитала связаны с криптовалютной тематикой. Абсолютным лидером стал ETF BlackRock iShares Bitcoin Trust (IBIT), привлекший $57,four млрд. Этот показатель значительно превышает результаты традиционных инвестиционных продуктов. Цель биткоин-ETF — предоставить инвесторам, не желающим торговать криптовалютой, доступ к биткоину через привычный им что такое etf bitcoin инструмент. Криптокомьюнити ожидает, что регуляторы сдадутся и в ближайшие год-два мы увидим биткоин-ETF. Тогда приток средств новых инвесторов, умноженный на халвинг биткоина, может запампить цену.